• Hallo zusammen. .
• Hier ist Stephen Whiteside von theuptrend. .
• com, und willkommen zur Wochenendausgabe des Stock Market Timing-Fernsehens. .
• Nun, der Aktienmarkt endete am Freitag auf einem Tief. .
• Wenn Sie sich den S&P 500 ansehen, erreichte der Nasdaq am Donnerstag ein Monatstief .
• Oktober, und dann war Freitag ein Insider-Tag. .
• Und auch bei den iShares für den TSX 60 haben wir am Freitag unser Oktober-Tief erreicht. .
• Also kein schönes Bild für die Zukunft. .
• Nun sind wir in den Oktober gekommen und wussten, dass die Saisonalitäten schwach waren, egal, ob Sie es waren .
• Wenn man sich den S&P 500 anschaut, sind sie an der TSX viel einfacher zu erkennen. .
• Von diesem Punkt an ist der Markt dann .
• normalerweise ziemlich bullisch, aber wir wissen nicht genau, wann es losgehen wird. .
• Der Oktober ist nicht nur saisonal schwach, wenn wir .
• Schauen Sie sich die letzten 20 Jahre an, aber wenn wir in der Zeit zurückgehen, gibt es viel Negatives .
• historische Ereignisse, die im Monat Oktober passiert sind. .
• Zurück zur Panik von 1907 .
• Natürlich, der Crash von 1929, der Crash von 1987, ich habe damals gehandelt, und das ist es .
• als ich vom fundamentalen Trader zum technischen Trader wechselte. .
• Dann natürlich die asiatische Finanzbranche .
• Krise und dann die globale Finanzkrise im Jahr 2008. .
• Jetzt nähern wir uns dem Ende .
• Oktober, und dann kommt die Verkaufswelle im Mai zurück. .
• Eine der erfolgreichsten Anlagestrategien der Geschichte ist natürlich die .
• Verkauf am ersten Mai und Rückkehr und Kauf am ersten November. .
• Es wird oft als Halloween-Indikator bezeichnet. .
• Und das könnte in nicht allzu ferner Zukunft eintreten. .
• Auch wir haben an diesem Wochenende Vollmond und das Monatsende nähert sich. .
• Und Händler handeln normalerweise nicht gerne .
• gegen das automatische Geld, das am Monatsende auf den Markt kommt. .
• Als langfristiger Investor möchten wir nun langfristig pessimistisch auf dem Markt bleiben .
• solange der VIX am kommenden Freitag nicht unter 15,22 $ schließt. .
• In den letzten sechs Wochen gab es beim VIX also ein wöchentliches Kaufsignal. .
• Das ist natürlich auf lange Sicht negativ für Aktien. .
• Und wir haben gesehen, dass das im Laufe des Monats Oktober funktioniert. .
• Die Profis haben auf wöchentlicher Basis immer noch die Kontrolle. .
• Wir prognostizieren hier auf unserem Panikzonendiagramm höhere Preise. .
• Und wenn wir in die Vergangenheit reisen, können Sie sehen .
• dass der VIX im März dieses Jahres bis auf 3.125 gestiegen ist. .
• Wenn wir zum letzten Herbst zurückkehren, haben wir es geschafft .
• 34,38. Dann, vor fast zwei Jahren, sind wir auf dem Niveau von 37,50. .
• Technisch gesehen gibt es aufgrund des jüngsten Handels viel mehr Spielraum nach oben .
• Aktivität, aber den Bären könnte hier die Zeit davonlaufen. .
• Wir müssen einfach abwarten und sehen. .
• Das erste Zeichen dafür, dass etwas Neues ist .
• Es wird eine Veränderung auf dem Tages-Chart des VIX geben. .
• Und zu Beginn des Handelsgeschehens am Montag rechnen wir mit einem Schlusskurs am Ende .
• am Tag unter 18,66 $ beim VIX für den S&P 500. .
• Das wäre das erste Anzeichen dafür .
• Auf der bullischen Seite des Marktes passiert etwas Neues. .
• Und natürlich, wenn das nicht passiert .
• Am Montag wird sich die untere Kanallinie täglich weiter nach oben bewegen. .
• Nun dreht sich im Jahr 2023 alles um den Nasdaq-100 und eine Handvoll Aktien. .
• Wenn wir uns den Nasdaq-100 ansehen, ist es so .
• Derzeit gruppiert er sich um den gleitenden 200-Tage-Durchschnitt. .
• Wenn wir uns ansehen, was im Jahr 2023 funktioniert hat, war Citia der große Gewinner. .
• Es ist eine 400-Dollar-Aktie. .
• Vor kurzem war es eine 500-Dollar-Aktie, und das ist es auch .
• derzeit mit einem Plus von 177 %, gefolgt von Meta mit einem Plus von 146 % und dann Tesla mit 68,29 %. .
• Das sind riesige, hochkapitalisierte Aktien, die den Markt am Laufen gehalten haben. .
• Der Rest des Marktes sucht nicht nach einer Unterstützung durch den gleitenden Durchschnitt. .
• Egal, ob Sie sich den Russell 2000 oder den TSX ansehen, .
• Derzeit gibt es keine potenzielle Unterstützung durch die gleitenden Durchschnitte. .
• Die große Linie im Sand ist der gleitende 200-Tage-Durchschnitt der NASDAQ. .
• Wenn wir uns nun ansehen, was nicht war .
• funktioniert, einige Bestände wurden dieses Jahr gerade vernichtet. .
• Ich glaube, die Aktien mit dem größten Verlust auf dem Markt .
• Beim S&P 500 löste SolarEdge mit einem Minus von 72 % bereits im März dieses Jahres ein Verkaufssignal aus. .
• Dann ist am NASDAQ-100 die Endphase, .
• Das ist ein Rückgang um 69 %, ein großes Verkaufssignal Ende 2022. .
• Beim Dow 30 sind es Walgreens, die auch .
• kam gleich zu Jahresbeginn mit einem Verkaufssignal und einem Minus von über 43 %. .
• Beim TSX, der große Gewinner beim TSX-60 .
• Cameco, ein Plus von über 71 %, gab uns bereits im April dieses Jahres ein wöchentliches Kaufsignal. .
• An der TSX sind derzeit nur 24 der TSX60-Aktien positiv für 2023. .
• Es war also wirklich schwierig, im Jahr 2023 Gewinner zu finden. .
• Und ich schätze, die größte Enttäuschung für mich ist, dass es keine Aktien gibt, die ich eigentlich habe .
• Handel, sondern nur zusehen, wie die Finanzwerte im Jahr 2023 zerfallen. .
• Und hier ist das .
• Kanadas größte Bank, die Royal Bank, erreicht diese Woche einen neuen Tiefststand für 2023. .
• Mittlerweile sind die Royal Bank und alle großen Banken weit verbreitet. .
• Sie wissen es, wenn Sie ein Diagramm wie dieses sehen .
• dass der durchschnittliche Anleger, unabhängig davon, ob er aktiv am Markt beteiligt ist oder nicht .
• Sie sind in langfristige Investmentfonds investiert und geraten im Moment in Bedrängnis. .
• Jetzt folgen wir demselben Drehbuch, demselben Film, demselben Buch, demselben .
• Thema seit Monaten, in dem wir tiefere Hochs und tiefere Tiefs erreicht haben. .
• Es wird einige Arbeit erfordern, sich zu ändern .
• Das liegt daran, dass wir nicht nur eine schöne Rallye bis in den November hinein brauchen, sondern auch nicht .
• Eine Kundgebung, die uns sagt, was passieren wird und was danach passiert. .
• Und was wir sehen wollen, ist ein .
• Rallye über die jüngsten Höchststände, gefolgt von einem Rückzug über die jüngsten Tiefststände. .
• Es sind also zwei Schritte .
• Ansatz, um das Thema der tieferen Hochs und tieferen Tiefs tatsächlich zu ändern. .
• Während die Welt auf den Nasdaq schaut, beobachte ich den Russell .
• 2000, und darüber reden wir schon eine ganze Weile. .
• Der Russell 2000 liegt seit fast zwei Jahren in einem engen Bereich. .
• Betrachtet man den IWM, so liegt der obere Preis bei 200 $, der untere bei 162,50 $. .
• Apropos tiefere Hochs und tiefere Tiefs: In der Mitte gab es ein Hoch hinten .
• 2022, ein niedrigeres Hoch Anfang 2023, ein noch niedrigeres Hoch im Sommer 2023. .
• Jetzt schauen wir, was am unteren Ende des Bereichs passiert. .
• Am Freitag schlossen wir tatsächlich unter diesem Niveau. .
• Wir schlossen bei 162,21, das war also unser Kursziel. .
• Wenn wir von hier aus weiter nach unten gehen, könnten sicherlich 150 und 137,50 erreicht werden .
• ins Spiel, und das wäre für den gesamten Aktienmarkt sehr hässlich. .
• Mit Blick auf den kanadischen Markt befand sich der TSX im Jahr 2023 in einer engen Spanne. .
• Als wir uns dieses Diagramm von vor einem Monat ansahen, suchten wir: „Könnten wir?“ .
• über die Höchststände von 2023 ausbrechen, die knapp über der 20.625-Marke lagen? .
• Schauen Sie sich noch einmal dieses Muster an. .
• Es gibt ein Hoch, ein tieferes Hoch und dann rein .
• Im Sommer haben wir ein noch niedrigeres Hoch erreicht, das durchgehend bärisch ist. .
• Wir versuchen, Unterstützung zu erhalten. .
• Wir sind tatsächlich unter die Marke von 19.375 vorgedrungen, aber der Markt kam immer wieder zurück. .
• Hier wollten wir Unterstützung finden und einen Monat weitermachen. .
• Was ist passiert? .
• Nun, wir wollten sehen, ob das Niveau von 19.375 halten würde. .
• Wenn nicht, wären 18.750 unser nächstes Ziel. .
• Wo haben wir am Freitag bei 18.750 geendet? .
• Nein, wir haben bei 18.737 geendet und uns verändert, also knapp unter diesem Niveau. .
• Und natürlich, wenn wir weiterziehen .
• Von hier aus können wir zu den Tiefstständen von 2022 bei 18.825 zurückkehren. .
• Das wäre sicherlich ein logischer Schritt .
• Der Nachteil, wenn wir von hier aus weiter sinken. .
• Nun, wenn wir den Film ändern wollen .
• Um den Kanal zu wechseln, müssen wir die Fernbedienung von der Katze entfernen. .
• Um das zu erreichen, werden wir wahrscheinlich brauchen .
• Anleihehändler werden ihre Vorgehensweise im Jahr 2023 ändern. .
• Die Anleihe mit dritter Laufzeit erreichte in diesem Jahr einen neuen Tiefststand .
• Woche und tatsächlich schloss die Woche höher. .
• Was ihm jedoch nicht gelang, war, dass er nicht über dem Höchststand der Vorwoche schloss. .
• Da ist also bisher nichts los. .
• Die Vorteile: Bei weitem nicht die Kontrolle übernehmen. .
• Das heißt aber nicht, dass sie keine Anleihen bieten können. .
• Das bedeutet nur, dass wir in absehbarer Zeit keinen neuen Aufwärtstrend erleben werden. .
• Nun erreichte auch der TLT diese Woche ein neues Tief und schloss die Woche ebenfalls höher, aber .
• schloss erneut nicht über dem Höchststand der Vorwoche. .
• Die Anleiherenditen gingen zurück. .
• Egal, ob Sie die 30, die 10 oder die 5 suchen, sie haben sich alle zurückgezogen, aber auch hier gilt: .
• schloss nicht unter dem Tiefststand der Vorwoche, sodass noch nichts begonnen hat. .
• Nun, wenn wir es schaffen, Anleihenhändler dazu zu bringen .
• Wenn wir wieder dort einsteigen und anfangen, Anleihen zu kaufen, könnte das auch Druck auf den US-Dollar ausüben .
• Index, der die Woche tatsächlich höher schloss, während der Euro etwas niedriger schloss .
• und der japanische Yen lag etwas höher, nachdem er diese Woche ein neues Tief erreicht hatte. .
• Bei keiner der Hauptwährungen ändert sich der Trend. .
• Als nächstes werfen wir einen Blick auf Rohstoffe. .
• Rohöl erlebte eine weitere wilde Handelswoche bis zur unteren Kanallinie. .
• Wir müssen am kommenden Freitag unten schließen .
• 81,88 $. Das würde uns ein neues wöchentliches Verkaufssignal geben. .
• Wir suchen innerhalb der Woche nach einer Unterstützung auf dem Niveau von 81,25 $. .
• Sollte dies durchbrechen, wären 75 US-Dollar unser nächstes Abwärtsziel. .
• Energieaktien wurden in den USA hart getroffen und verzeichneten einen Rückgang von über 6 %. .
• Das hatte viel mit nur zwei Aktien zu tun. .
• Blick auf den Chevron, der kaputt war .
• 13,47 % und Hess, das im Wochenvergleich um 12,1 % zurückging. .
• Beides übt also enormen Abwärtsdruck auf den US-Energiesektor aus. .
• Kanadische Energieaktien gaben nach, wenn auch nicht so stark, nämlich um 2,35 %. .
• Wenn Sie sich den TSX-Energie-ETF von iShare ansehen, können Sie sehen, dass Sunnovus deutlich im Minus gehandelt wurde .
• bis zur unteren Kanallinie, schloss aber nicht darunter. .
• Am kommenden Freitag wären wir langfristig pessimistisch gegenüber Sunnovus, wenn es schließen würde .
• unter 26,33 $. Nun wurden die Gold-Futures-Kontrakte wieder bis zu 2.000 gehandelt. .
• Nun, je nachdem, wo man hinschaut, was .
• Gold ist in der Lage, Futures-Kontrakte zu kontraktieren, ganz gleich, ob es sich um Kassa- oder Bargeldkontrakte handelt .
• Der Handel liegt bei über 2.000 US-Dollar, konnte sich aber noch nicht davon lösen. .
• Der GLD schloss aufgrund dieser Bewegung auf einem neuen Höchststand .
• am Freitag, und wir versuchen, 187,50 zu erreichen, und dort begannen die Verkäufer .
• Ich werde im März und April dieses Jahres wiederkommen. .
• Wenn man sich die Goldbestände in den USA ansieht, sind sie .
• schloss die Woche mit einem Minus von fast 1 %, immer noch mit einem wöchentlichen Verkaufssignal, keine Veränderung. .
• Die kanadischen Goldaktien sind nur um einen Tick gefallen .
• auf der Woche und immer noch auf einem wöchentlichen Kaufsignal, also keine Änderung dort. .
• Lassen Sie uns die heutige Präsentation mit einem kurzen Blick auf Finanzinstitute abschließen. .
• Sie haben mich das wahrscheinlich schon sagen hören, aber USA .
• Die Versicherungsunternehmen haben sich in den letzten Monaten sehr gut behauptet. .
• Damit ist diese Woche Schluss. .
• In der Vorwoche erreichten wir ein neues Hoch und handelten über dem Hoch von Anfang 2023. .
• Diese Woche haben wir es schwer gehabt. .
• Wir haben wieder ein wöchentliches Verkaufssignal und schließen uns dem Rest des Finanzsektors an. .
• Jetzt, .
• Der S&P 500-Finanz-ETF ist nicht unter die Tiefststände von 2023 gefallen oder hat sie erneut getestet. .
• Das gilt auch für US-Banken und US-Regionalbanken. .
• Das könnte passieren, bevor der Markt eine Trendwende einsetzt. .
• Aber es ist wichtig, sich daran zu erinnern .
• In einem Zinserhöhungszyklus macht die Fed normalerweise etwas kaputt. .
• Oft handelt es sich um ein Finanzinstitut. .
• Manchmal ist es ein ganzes Land. .
• Man muss einfach abwarten und sehen, was passiert. .
• Es ist immer noch sehr riskant, in US-Finanzaktien zu investieren. .
• Es könnte sogar noch riskanter sein, derzeit in einer kanadischen Finanzaktie zu investieren. .
• Schauen Sie sich den TSX-Finanz-ETF an. .
• Es fällt unter die Tiefststände von vor einem Jahr. .
• Wenn wir anfangen, uns von 40, 63 zu lösen, .
• dann kommt 3750 für den Finanz-ETF von iShare ins Spiel. .
• Wenn man sich dann die kanadischen Banken anschaut, ist dies der gleichgewichtete Bank-ETF von BMO. .
• Wir sind vor einiger Zeit unter dieses Tief gefallen. .
• Wir streben einen Handel bis zum unteren Ende unserer prognostizierten wöchentlichen Handelsspanne an .
• Dieser ETF würde bei 20, 8, 13 ganz unten liegen. .
• Denken Sie daran, wir haben vor langer Zeit angefangen .
• linke Ecke des Bildschirms wieder bei 42 $. .
• Das ist ein ziemlicher Schritt für kanadische Banken. .
• Aber im Moment sehen sie schwächer aus .
• die US-Banken, und das könnte in Zukunft ein Problem darstellen. .
• Okay, Leute, das ist alles für die heutige Präsentation. .
• Wir werden den VIX genau beobachten .
• um zu sehen, ob Optionshändler beginnen, ihre Absicherungen gegen niedrigere Aktienkurse aufzugeben. .
• Wenn das passiert, könnte das das erste Anzeichen dafür sein, dass etwas Neues entsteht .
• passiert und es könnte ein mögliches Zeichen dafür sein, dass die Jahresendrallye begonnen hat. .
• Aber kommen wir zum Handelsgeschehen am Montag, .
• Wir erwarten nicht, dass das am Montag passiert. .
• Genieße den Rest deines Tages. .
• Das nächste Mal hören Sie meine Stimme am Dienstagmorgen. .